трусики женские купить украина
реферати студентам
« Попередня Наступна »

10.1. Різноманітність понять прибутку


Перейдемо від нашого простого прикладу до узагальнень. Ми бачимо, що для економіста поняття прибутку відповідає сумі, яку підприємство протягом звітного періоду може витратити або розподілити. При цьому реальне фінансове становище підприємства на кінець звітного періоду не може змінитися до гіршого, тобто "добробут" підприємства залишається незмінним. Саме в області зміни ступеня "добробуту" підприємства розрив між точкою зору економіста та бухгалтера найбільший. Економіст стверджує, що цін-ність капіталу можна виміряти за допомогою поточної вартості майбутніх чистих надходжень. Але такі надходження базуються на дуже суб'єктивних і постійно змінюються оцінках майбутньої ймовірності, що відноситься і до величини чистих надходжень, і до чинників дисконтування, застосовуваного до них. Ступінь невизначеності представляє тут гальмо, укладений у процесі оцінки, наприклад майбутній термін корисної експлуатації будівель та обладнання або ймовірність стягнення заборгованості. Таким чином, хоча економіст, обізнане про невизначеність, що охоплює всю діяльність підприємства, нетерпимо ставиться до пунктуальності бухгалтера, прагненню до об'єктивності, можливості перевірки і консерватизму, останній вважає, що користь від його професійних послуг для суспільства залежить від збереження ним цих особливостей і характеристик.
Через розбіжності в точках зору обговорювані вище відмінності в поняттях прибутку у економістів і бухгалтерів не були помітно звужені. Причиною цього значною мірою були труднощі, які бухгалтери виявили в застосуванні на практиці понять теорії.
Один спосіб вимірювання прибутку - це порівняння сальдо рахунку капіталу на початок і на кінець звітного періоду. Оскільки капітал - це перевищення активів над пасивами, проблема визначення прибутку невіддільна від проблеми вимірювання активів і пасивів. Як ми бачили, якщо економіст зосереджує свою увагу на порівнянні сальдо рахунку капіталу на різні моменти часу, то бухгалтер в процесі визначення доходу концентрує увагу на зіставленні поточних витрат і виручки за певний проміжок часу. Для аналітика, який зацікавлений у використанні звіту про прибутки і збитки як засобі передбачення майбутніх потоків доходів і витрат, такий підхід більш корисний, оскільки він зацікавлений у всіх елементах, складових остаточне значення чистого доходу.
Процес визначення прибутку, таким чином, включає два основні кроки: 1) правильне визначення доходів, що відносяться до звітного періоду, і 2) співвіднесення відповідних витрат з доходами за цей період.
Нарахування виручки
SFAC 3 визначає виручку як "вступ чи інше збільшення активів підприємства або виконання його зобов'язань", яке відбувається в результаті "основний, або головною, діяльності підприємства "(параграф 63). Це Положення визначає прибуток як збільшення чистих активів підприємства, що відбувається в результаті всіх угод і подій, що роблять вплив на підприємство (параграф 67).
Для кожного підприємства, що прагне до отримання прибутку, першим кроком у процесі виявлення прибутку або збитку є нарахування виручки. Таким чином, одним з важливих питань є визначення того, що слід вважати отриманням виручки? Неправильне нарахування виручки може мати одне з двох небажаних наслідків:
Виручка може бути записана передчасно або із запізненням, тобто вона може бути невірно віднесена до звітного періоду.
Виручка може бути записана до того, як з'явиться обгрунтована впевненість, що вона реалізована. Це, в свою чергу, може привести до показання прибутку, отриманого за рахунок такої виручки, в одному періоді і припинення або анулювання цього прибутку з отриманням збитку в наступному періоді. Результатом цього є переоцінка чистого доходу в одному періоді і недооцінка в наступному.
Умови для виявлення виручки
Ці два наслідки, звичайно, дуже небажані і можуть ввести в оману; і щоб мінімізувати таку ймовірність, бухгалтери прийняли суворі і консервативні правила, що стосуються виявлення виручки. Наступні критерії були встановлені для запобігання передчасного виявлення виручки: Прибуткова діяльність, розпочата для отримання цієї виручки, по суті, завершена, наприклад не потрібні ніякі істотні зусилля для завершення цієї угоди.
У разі продажу ризик, пов'язаний з власністю, дійсно переданий покупцеві.
Виручку, а також відповідні витрати можна виміряти або оцінити з достатнім ступенем точності.
Виявлена ??виручка повинна зазвичай виражатися у збільшенні грошових коштів, дебіторської заборгованості або ринкових цінних паперів, в певних умовах - в збільшенні запасів або інших активів або зменшенні зобов'язань.
Угоди, що приносять дохід, не повинні контролюватися зацікавленими сторонами.
Угода не повинна бути схильна анулюванню, наприклад збереження права повернення придбаних товарів.
Хоча може виявитися, що наведені вище критерії носять загальний характер, насправді вони схильні до ряду виключень і на практиці інтерпретуються різними способами. Кращий спосіб для розуміння цих варіантів тлумачень - вивчити застосування цих понять у різних умовах.
Невизначеність щодо стягнення дебіторської заборгованості
У звичайних обставинах сумніви щодо інкассіруемосгі дебіторської заборгованості, що виникає в результаті продажів, повинні виражатися в створенні резерву по сумнівних рахунками. АРВ, Opinion 10, стверджує, що "прибуток вважається отриманою в нормальних умовах, коли здійснено реалізацію та забезпечено інкасо-вання виручки". У який момент інкасування дебіторської заборгованості більше не є гарантованим, - питання, яке має вирішуватися виходячи з усіх супроводжуючих обставин. Крім того, таке рішення може бути консервативним або може базуватися на ліберальних або оптимістичних припущеннях.
Продаж в розстрочку. Продаж в розстрочку зазвичай виражається в появі дебіторської заборгованості, яка інкасується протягом багатьох місяців або навіть багатьох років. Час є важливим фактором при оцінці ризику: чим більше тривалість інкасування виручки від продажів, тим більш невизначеною є остаточна ін-кассіруемость дебіторської заборгованості. Імовірно, тривалість інкасування є важливим фактором при оцінці ймовірності остаточної інкасації. Винятком є ??ситуації, де сумніви щодо інкасуються ™ дебіторської заборгованості з продажу в розстрочку такі, що неможлива обгрунтована оцінка, тому прибуток від продажів в розстрочку виявляється в момент продажу.
Метод відшкодування витрат. Коли у підприємства немає обгрунтованої бази для оцінки ступеня інкасуються ™ дебіторської заборгованості, вона може використовувати метод відшкодування витрат, згідно з яким прибуток не виявляється доти, поки витрати по проданим одиницям продукції не будуть відшкодовані за рахунок реальної інкасації.
Облік нерухомого майна. Продаж нерухомого майна часто характеризується терміном виплати, що розтягнувся на тривалий проміжок часу. Занадто тривалий термін інкасування збільшує невизначеність, і, таким чином, виявлення прибутку від таких продажів залежить від можливості оцінити ймовірність ін-кассірованія всієї суми продажів.
SFAS 66 "Облік продажу нерухомого майна" ставить умову, що для роздрібного продажу землі може використовуватися метод повного нарахування тільки в тому випадку, якщо продавець не дає значних зобов'язань з реконструкції або будівництва. У разі якщо ця умова не виконується, продаж має враховуватися за методом часткового виконання або методом розстрочки.
Відносно інших видів продажу нерухомого майна, крім роздрібного продажу землі, SFAS 66 вимагає, щоб продаж була завершена, первинний платіж і асигнування покупця були достатні для продовження вкладень в продане майно і продавець не мав істотного зв'язку з цим майном після продажу.
SFAS 67 "Облік витрат і первинних рентних платежів" передбачає, що в процесі здійснення будівництва під здачу в оренду, проект переходить в стадію завершення і будівля готова до експлуатації в той момент, коли вважається, що основні етапи завершені, але не більше одного року до закінчення будівельно-монтажних робіт. З цього моменту повинні капіталізуватися тільки витрати з реконструкції та будівництва, і всі капіталізовані витрати повинні поступово списуватися. Також визначаються витрати, які повинні, і ті, які не повинні, капіталізуватися.
Виявлення суми виручки, коли існує право повернення
SFAS 48 "Виявлення суми виручки за наявності права повернення" визначає, що виручка від продажів, в яких покупець має право повернути продукцію, повинна виявлятися в момент продажу тільки в тому випадку, якщо виконуються всі наступні умови:
на момент продажу ціна є, по суті, фіксованого або визначної;
покупець платить продавцю або зобов'язується заплатити (незалежно від перепродажу продукції);
у випадку крадіжки і збитку продукції зобов'язання покупця стосовно про-давця не змінюються;
покупець, що придбає продукцію для перепродажу, має економічні функції, крім тієї, яку він здійснює стосовно продавця;
продавець не виставляє жодних істотних вимог покупцеві щодо перепродажу товару в майбутньому;
повернення продукції може бути обгрунтовано оцінений.
Якщо ці умови не виконуються, виявлення суми виручки відкладається; якщо вони виконуються, виручка від продажу і собівартість реалізованої продукції повинні зменшуватися, щоб відобразити передбачуваний повернення, а очікувані витрати або збитки повинні накопичуватися.
Це Положення не застосовується до обліку виручки у сфері обслуговування, якщо частина або вся виручка від надання послуг може бути повернена по привілеї відмови, наданої покупцеві; при угодах з нерухомим майном, або орендою, або угодах, в яких покупець має право повернення бракованої продукції, наприклад, за умови гарантії.
Проблеми, пов'язані з правом повернення, різні в різних галузях. У періодичній пресі або промисловості швидкопсувних продуктів повернення досить швидко слід за продажем. Але при публікації книг повернення може відбуватися після досить тривалого періоду часу.
Warner Communications, Inc. (WCI) надала такі дані:
Відповідно з галузевою практикою звіти, журнали і книги зазвичай продаються покупцям з правом повернення. Виручка в результаті цих та інших продажів являє собою загальну суму продажів за вирахуванням резерву на майбутні повернення. Загальна політика WCI - оцінювати повернені товари, включені в запаси, за передбачуваної вартості реалізації, але не вище собівартості.
Дуже важлива можливість оцінити майбутній повернення. Наступні фактори можуть знизити можливість обгрунтованого передбачення повернення:
чутливість до істотних зовнішніх факторів, таких, як технологічне застарівання або коливання ринкового попиту;
тривалий період привілеї повернення;
відсутність відповідного досвіду повернення. Облік виручки від винагороди за привілеї
SFAS 45 "Облік виручки від винагороди за привілеї" встановлює стандарти обліку і звітності для підприємств, що надають пільги. Воно вимагає, щоб плата за привілеї в результаті окремих і загальних продажів виявлялася тільки тоді, коли підприємство, що надає привілеї, виконало або задовольнило всі істотні послуги або умови, пов'язані з продажем. Це Положення також встановлює стандарти обліку для постійного винагороди за привілеї, постійних продажів продукції, продажу цінних паперів федеральних агентств, знову отриманих привілеїв, витрат з привілеїв, змішаної виручки і відносин між підприємством, що надає привілеї, і підприємством, які отримують привілеї.
Church Fried Chicken надала такі дані:
Плата за заявку, ліцензію та роялті. Всі платежі в результаті ліцензованих видів діяльності включаються до виручки як "зароблені". Керівництво компанії прискорило виявлення виручки для платежів за заявку з моменту, коли був затверджений ділянку або розпочато будівництво, до моменту, коли отримано готівку. Керівництво компанії вважає, що цей метод буде більш точно відображати виявлення доходу за результатами діяльності з відповідного виду послуг.
Плата за ліцензію виходить тоді, коли відкривається відповідне виробництво. Плата за ліцензію, яка була інкасована, включається в поточні пасиви. Роялті базується на виручці особи, яка отримала ліцензію, і виявляється в період, коли зароблена відповідна виручка.
Угоду про фінансування продукції
На відміну від двох документів SFAS, обговорювали вище, які стосуються вибору часу виявлення виручки, SFAS 49 "Облік угод про фінансування продукції" займається проблемою , чи була "зароблена" виручка.
Угоду про фінансування продукції - це угода, що включає передачу або субсидованих придбання запасів, які, хоча іноді і мають схожість з продажем запасів, по суті, є способом їх фінансування. Наприклад, якщо компанія передає запаси іншої компанії при явній продажу і у відповідній угоді погоджується пізніше викупити запаси, ця угода може бути скоріше угодою про фінансування продукції, а не продажем або подальшим викупом запасів.
 По суті, якщо сторона, що бере на себе ризики і винагороди, пов'язані з правом власності, передає запаси покупцеві і у відповідній угоді погоджується викупити продукцію за обумовленою ціною або гарантує деяку певну ціну перепродажу цієї продукції третій стороні, ця угода є угодою про фінансування продукції та має враховуватися як таке (см.гл.7).
 Передача дебіторської заборгованості з правом регресу
 Ще однією важливою проблемою виявлення виручки є питання про обставини, при яких передача дебіторської заборгованості з правом регресу враховується як продаж, а не як угода запозичення.
 SFAS 77 (1983 р.) визначає, що передача дебіторської заборгованості з правом регресу враховувалася б як продаж і виявлялася б прибуток або збиток, якби виконувалися всі наступні умови:
 1. Передає сторона поступається контроль над майбутньої економічної прибутком від цієї дебіторської заборгованості;
 2.0бязательство регресу передавальної сторони можна обгрунтовано оцінити;
 3.Получающая сторона не може вимагати від сторони, яка передає викупу дебіторської заборгованості, за винятком випадків, обумовлених умовами регресу.
  Інакше прибуток від передачі враховується як зобов'язання. Передача дебіторської заборгованості, яка повністю належить фінансової дочірньої компанії, не перешкоджає виявленню продажу.
 Виявлення часу отримання виручки
 Основною проблемою при виявленні виручки є встановлення вибору часу. Головний принцип обліку полягає в тому, що прибуток нараховується тільки в момент продажу і що прибуток не можна передбачати через відповідні активи за їх поточним продажними цінами. Є кілька винятків з цього правила; до них переважно відносяться невеликі сільськогосподарські виробники, які, стикаючись з важкими проблемами визначення витрат, найчастіше використовують "метод фермерських цін" (при якому виручка вимірюється через поточні ринкові ціни за вирахуванням передбачуваних витрат розміщення) для оцінки запасів. Цей метод, по суті, виявляє виручку, коли виробництво завершено. Наприклад, Seaboard Corporation стверджує "запаси зерна оцінюються за ринковою вартістю після коригування на відкриті контракти на покупку і продаж". Варіантом цього методу є запис "продаж" фермера кооперативам як база для виявлення виручки. Ця практика найчастіше має сумнівну цінність, оскільки кооперативів не достатньо незалежні для того, щоб "продаж" містила в собі дійсну передачу ризику.
 Прикладом, що належать до сфери послуг, можуть служити відомості Symbol Technologies, Inc., 1990 г.
 Доходи майбутніх періодів від надання послуг. Для окремих видів продукції даної компанії продаються угоди про виїзному обслуговуванні обладнання. Коли така виручка виходить до надання послуг з ремонту та обслуговування, вона відкладається і виявляється протягом терміну відповідної угоди.
 Інший областю здаються винятків із принципу, що прибуток нараховується тільки в момент продажу, є облік контрактів, де продаж контрактів зазвичай передує виробництву або будівництву та де прибуток може, в певних обставинах, бути отримана пропорційно ділової активності.
 Облік контрактів
 Основа обліку доходу за контрактами на будівництво або виробництво не представляє ніяких особливих проблем. Прибуток зазвичай виявляється, коли створення кінцевого продукту завершено і він прийнятий власником.
 Контракти на довгострокове будівництво, на спорудження будівель, військових кораблів або складного обладнання представляють більш важку проблему для обліку. Тут цикл будівництва може тривати протягом ряду облікових періодів, тоді як накопичуються значні витрати, фінансовані частково за рахунок прогресивного виписування рахунків. Використовуються два загальноприйняті методи обліку:
 1. Метод часткового завершення кращий, коли завершені оцінки витрат і можна зробити з обгрунтованою надійністю оцінки ходу завершення контракту. Загальною основою оцінки прибутку є запис тієї частини передбачуваної загального прибутку, яка відповідає коефіцієнту "понесені витрати до очікуваних загальним витратам" 1. Інший метод оцінки завершення може базуватися на завершених едіСогласно цьому методу дохід по виконуваному контрактом за звітний рік може бути визначений так: Загальна сума поточних витрат на дату
 Дохід за контрактом, виконаному у попередні роки.
 х Контрактна ціна
 Загальна сума витрат за контрактом
  ницах продукції, на компетентних оцінках інженерів чи на поставлених одиницях продукції.
 2. Метод завершеного контракту переважний там, де умови, притаманні контрактами, представляють ризики і невизначеності, які виражаються в нездатності зробити обгрунтовані оцінки витрат і часу завершення. Проблеми при цьому методі стосуються моменту, при якому вважається, що настав завершення контракту, а також виду витрат, який повинен відкладатися. Так, деякі компанії відкладають всі витрати до моменту завершення, включаючи загальні та адміністративні накладні витрати, тоді як інші розглядають такі витрати як витрати за звітний період, які повинні списуватися, як тільки вони понесені.
 При використанні будь-якого з двох методів обліку контрактів збитки, нинішні або очікувані, повинні бути повністю забезпечені резервом в тому періоді, коли цей збиток вперше став очевидним.
 Parker Haunifin Corp. представив наступні дані в 1990 р.: Довгострокові контракти. Компанія уклала довгострокові контракти з виробництва продукції. З метою фінансової звітності продажу фіксуються в міру того, як здійснюються поставки (метод часткового завершення по одиницях продукції). Витрати за цими контрактами, на які не виписаний рахунок, включаються в запаси. Прогресивні платежі приносять чистий дохід по залишках запасів. Резерви на покриття передбачуваних збитків по незавершених контрактами створюються в тому періоді, в якому визначені такі збитки.
 Облік у фінансовій компанії
 У загальному випадку нарахування відсотків - це функція від часу. Дохід за облігаціями або позикою іншим підприємствам залежить від основної суми боргу, минулого часу і ставки.
 Фінансові компанії діють як споживачі або як продавці фінансових ресурсів на таких умовах, що витрати з обслуговування позик додаються до їх номінальної вартості, що називається дисконтом.
 Існує ряд альтернативних методів обліку цього дисконту. Так, якщо номінал векселя становить 2400 дол. і авансовані грошові кошти складають 2160 дол., то 240 дол. незароблених фінансових витрат можуть списуватися, скажімо, протягом 12 місяців різними способами:
 За методом рівномірного списання (stright-line method), одна дванадцята, або 20 дол., Списуються щомісяця по мірі того, як стягується розстрочка;
 За методом суми порядкових номерів місяців (sum-of-the-month) велика сума доходу виявляється на початку дії контракту про позику. У разі 12-місячної позики сума становитиме 78 (12 +11 +10 +9 +8 +7 +6 +5 +4 +3 +2 +1). У перший місяць на дохід від-носиться 12/78 фінансових витрат (36,92 дол.) І в останній місяць списується 1/78 (3,14 дол.). При використанні цього методу зароблені відсотки більш тісно пов'язані з грошовими коштами, вільними від ризику, ніж при використанні методу рівномірного списання. Це вірно і щодо інших методів, за якими отримують прибуток пропорційно зменшується залишку позики.
 Варіант будь-якого з наведених вище методів полягає у віднесенні на дохід, негайно на надану позику, суми, званої також фактором придбання, яка призначена для компенсації первісних витрат по отриманні позики, понесених компанією. Залишок незароблених фінансових витрат потім від-носиться на дохід за допомогою одного з альтернативних методів.
 Коли повинна дисконтуватися облікова вартість процентного доходу
 Положення AICPA про "Практиці обліку інвестиційного трасту нерухомості" стверджує, що виявлення виручки у вигляді відсотків повинно дисконтуватися, коли необгрунтовано очікувати, що вона буде отримана. Таке припущення вводиться за таких умов:
 Прострочена виплата основної суми боргу або відсотків.
 Позичальник прострочив платіж за умовами угоди про позику.
 Очікувалося або очікується судовий розгляд щодо позбавлення права викупу закладеного майна.
 Кредитоспроможність позичальника досить сумнівна через що йдуть судових процес-сов про банкрутство, що накладають арешт на активи боржника і т.д.
 Надмірні витрати (або затримки) у будівництві викликають сумніви в економічній життєздатності проекту.
 Умови позики були встановлені заново.
 Облік доходу від аревди
 Іншим особливим аспектом обліку виручки є надання компанією майна в оренду іншим компаніям. Ці методи виявлення виручки обговорюються в гл.7.
 "Продажі" лізинговим дочірнім компаніям
 До того як виручка від продажу може розглядатися як реалізована, слід насправді передати ризик від продавця покупцеві. Цікавий випадок значення цього принципу надала Memorex Corporation, яка трактувала передачу обладнання неконсолідованим лізингової дочірньої компанії як негайну продаж.
 Основними недоліками запропонованого обліку було те, що (1) дочірня компанія не була капіталізована допомогою вливання капіталу третьої сторони і, отже, могла не платити Memorex за обладнання; (2) Memorex погодилася захищати цю дочірню компанію від збитків. Коротше кажучи, ці умови явно продемонстрували, що не було ніякої передачі ризику, пов'язаного з правом власності від Memorex до третьої сторони, і, отже, не було справжньої продажу. Таким чином, компанія повинна погодитися трактувати передачу обладнання як лізинг, а не як повноцінну продаж.
 Додаткові проблеми виявлення доходу
 Додаткові проблеми, пов'язані з вибором часу виявлення виручки, об-наружіваться в ряді галузей.
 Так, Dow Jones & Company наступним чином відобразила облік незароблених прибутку від підписки, яка враховувалася як поточні пасиви:
 Виручка від підписки враховується як зароблена на місячній основі протягом строку підписки. Витрати у зв'язку з підпискою списуються на витрати по мірі виникнення.
 У лікеро-горілчаної промисловості Schenley Industries, Inc. показала наступний приклад тимчасового аспекту виявлення доходу:
 Компанія продає віскі в бочках за угодою, яку гарантує майбутній розлив. У попередні роки прибуток за такими угодами відбивалася на момент продажу. Нинішня політика компанії полягає в тому, щоб трактувати такий прибуток як відстрочений дохід до тих пір, поки віскі НЕ буде розлите у пляшки і занурено.
 Дохід дочірніх компаній і філій
 Коли компанія володіє частиною іншого підприємства або повністю іншим підприємством, частка цієї компанії в доході дочірньої компанії може враховуватися різними способами (см.гл.9). Може складатися консолідована фінансова звітність, яка включає результати діяльності дочірньої компанії в консолідований звіт про прибутки і збитки і виключає частку дочірньої компанії в цьому доході або збитку. Зазвичай вияс-вується, що така фінансова звітність в більшості випадків являє собою на-ілучшее уявлення фінансового стану і результатів діяльності консолідованого підприємства.
 Якщо дочірня компанія не консолідована, можливі два методи відображення інвестицій в неї материнської компанії:
 а) метод витрат, при якому тільки отримані дивіденди вважаються доходом материнської компанії. Оскільки остання може контролювати суму і час оголошення дивідендів дочірньою компанією, дивіденди можуть і не відображати дійсну прибуток у результаті діяльності дочірньої компанії, що може призвести до спотворення доходу або маніпуляціям з ним.
 Через вищезазначені можливих спотворень АРВ, Opinion 18, вимагає, щоб інвестиції в дочірні компанії враховувалися за методом власного капіталу, якщо консолідація з якихось причин неприйнятна.
 Проте можуть бути виключення.
 Приклад 1. Звіт Chevron Corp. був наступним:
 Частка компанії Chevron Corp. в акціонерному капіталі UNC Resources, Inc. становить 36,6% (акції враховуються по 82 дол., що приблизно дорівнює ринковій вартості) відображається за методом витрат через обмежень, що накладаються на здатність Chevron впливати на UNC;
 б) метод власного капіталу відображає пропорційну частку материнської компанії у прибутках і збитках дочірньої компанії, таким чином, виділяючи, частку материнської компанії в результатах діяльності дочірньої. Метод власного капіталу підходить в більшості випадків, за винятком тих, де є серйозні обмеження на виплату дивідендів, або де контроль тимчасовий або недостатній.
 Коли материнська і дочірня компанії консолідовані або коли материнська компанія вибирає метод власного капіталу при участі в прибутку дочірньої компанії, продажу між компаніями і прибуток повинні виділятися в консолідованих звітах і прибуток між компаніями повинна відділятися від сум, врахованих материнською компанією як власний капітал в прибутку дочірньої компанії . Компанії, що належать на спільних засадах. Найчастіше дві або більше корпорацій об'єднуються при створенні нового підприємства, яке представляє собою спільне підприємство, а кожна корпорація володіє частиною і має голос в керівництві компанії. АРВ Opinion дійшло висновку, що метод власного капіталу найкраще відображає характер основоположних інвестицій у такі підприємства і вимагає їх обліку по даному методу, таким чином фіксуючи пропорційну частку результатів діяльності. Цей метод повинен використовуватися незалежно від частки власності, гарантуючи, що корпоративне підприємство діє для отримання спільної вигоди і утворює пул ресурсів, розділяє ризики та винагороди, а також бере участь у загальному керівництві об'єкта інвестицій.
 Суть аналізу
 Звіт про прибутки і збитки, що становить результати діяльності, досягнуті підприємством, і прибуток, отриманий на інвестований капітал, має велике значення для аналітика при оцінці діяльності підприємства. З цієї причини, а також через почуття гордості, з бажання отримати винагороду, яка залежить від прибутку, і збільшити вартість акціонерних опціонів керівництво компанії дуже зацікавлене в результатах, які воно показує в звітності. Отже, аналітик може очікувати, що керівництво вибере ті принципи і методи обліку, які найкраще сприяють досягненню їхніх цілей.
 Цілі свідчення доходу, які бажає досягти керівництво, не завжди сприяють правдивому і правильному вимірюванню результатів діяльності, отже, аналітик завжди повинен бути готовий до схильності керівництва компанії до обману, а так-же до вибору, доступному ім.
 Приклад 1. З практики компанії THE DATAPOINT CORPORATION. У 1982 р. було виявлено, що Datapoint Corporation анулювала значну суму продажів, які агенти з продажу, що знаходяться під жорстким пресом, відбили замовлення покупців на мільйони доларів на комп'ютерне обладнання за місяці до оплати, яка повинна бути здійснена пізніше. На цій підставі Datapoint відбила продажу як виручку, хоча в багатьох випадках обладнання навіть не було вироблено. Було доведено, що агенти з продажу перебували під пресом корпорації з метою отримання необгрунтованих або недосяжних результатів. У 1984 р. компанія відмовилася від порушення закону про цінні папери і біржах і правил SEC в майбутньому.
 (Додаткові приклади див в параграфі "Вирівнювання виручки та спотворення виручки" в гл.22).
 Оскільки надання даних про суму виручки є першим кроком у процесі виявлення доходу і від нього залежить виявлення прибутку, зване також "критичним подією" у виявленні виручки, аналітик повинен бути особливо уважний до обраним методам, щоб встановити, чи відображають вони економічну реальність. Наприклад, якщо виробник показує прибуток від продажу дилеру, аналітик повинен поцікавитися про запаси дилера, оскільки реально приносить прибуток продаж остаточного споживачеві. Аналогічно, коли плата за членство в гольф-клубі відпрацьовано-жается в той момент, коли підписано контракт, аналітик повинен визначити, чи полягає діяльність, що приносить прибуток, у продажу членства або у прийнятті послуг гольф-клубу.
 Схильність керівництва до втручання в процес виявлення виручки відбивається в багатьох заявах бухгалтерів, FASB і SEC з питання виявлення доходу. Незважаючи на це, аналітик повинен бути як і раніше готовий до різних "творчим" підходам, призначеним для спотворення суті, якщо не форми цих заяв.
 Приклад 2. Prime Motor Inns заробила основну частину доходу не в результаті основної діяльності, а в результаті надання готельних послуг, від отримання плати за будівництво і відсотків. Однак при фіксуванні такий непостійній прибутку Prime перебільшила критерій, прийнявши векселя і дебіторську заборгованість сумнівної цінності і гарантуючи покупцям їх готелів та їх банкірам певний рівень доходу. Хоча прибуток був зафіксований, умовні зобов'язання, пов'язані з нею, навряд чи забезпечували її.
 До виникнення проблем при виявленні прибутку можуть навести такі фак-тори:
 Ситуації, в яких продані активи або вид діяльності раніше не приносили грошових надходжень, достатніх для резервування коштів на погашення боргу і виплату дивідендів.
 Відсутність значної суми власного капіталу у підприємства-покупця, крім того, який був наданий особою, яка одержала патент.
 Наявність умовних зобов'язань особи, яка отримала патент, таких, як гарантії по боргу, або угод, які вимагають вливання грошових коштів у підприємство-покупець за певних умов.
 Навіть там, де підприємство отримує виключно грошові надходження, виявлено-ня прибутку буде піддано впливу гарантій або інших угод, які можуть вимагати від компанії вкладення грошових коштів у підприємство-покупець, особливо коли мають місце перші два фактори, перераховані вище.
 Якщо негайне виявлення прибутку неприйнятно в даних обставинах, повинна виявлятися відстрочена прибуток до тих пір, поки грошові потоки в результаті де-ності не стануть достатніми для створення резервів на виплату боргу і дивідендів або інвестиції компанії в підприємство-покупець не зможуть легко бути звернені в готівку (наприклад, існує реальний ринок на цінні папери підприємства-по-купатель і компанія не має обмежень на їх продаж, компанія продає цінні папери, отримані без права регресу) і компанія не має подальших зобов'язань за гарантіями боргу або інших угод, які вимагали б від неї додаткових вкладень у підприємство-покупець.
 Сума відстроченого прибутку (включаючи відстрочку відсотків або дохід у вигляді дивідендів за отриманими цінних паперів) повинна розкриватися в балансі як вирахування з відповідного активного рахунку (тобто інвестиції в підприємство-покупець). У примітці до фінансової звітності повинні відображатися повний опис угоди, включаючи наявність будь-яких угод і умовностей, умов отриманих цінних паперів та бухгалтерська трактування належної суми.
 У відповідному розділі SEC SAB 82 (1989 р.) забороняє облік передачі фінансовими інститутами новому підприємству не функціонуючих реально активів як продаж. Щоб враховувати цю угоду як продаж, всі ризики та винагороди, пов'язані з правом власності, повинні бути передані новому підприємству.
 Проблема інкасуються. Одним з елементів, що викликають сумніви у фіксуванні виручки, є невизначеність інкасуються дебіторської заборгованості. Ми вивчали проблеми, пов'язані з продажами в розстрочку, продажем нерухомого майна та пільговими продажами. Однак проблеми інкасування існують і у випадку всіх інших продажів, і аналітик повинен бути готовий до них. Найчастіше може виявитися, що продажі з правом повернення взагалі не є продажами, і аналітик повинен бути здатний виявити це.
 Давайте завершимо розгляд проблеми інкасування прикладом з промисловості, що виробляє спорядження для гри в кеглі. Початок 1960-х років було свідком кегельних буму, який супроводжувався будівництвом великого числа майданчиків, які конкурували між собою. Два основних виробника спорядження для гри в кеглі продавали його недосвідченим і погано фінансованим користувачам в обмін на векселі і дебіторську заборгованість, забезпечені головним чином тим же спорядженням. Весь прибуток від цього спорядження враховувалася негайно, тоді як резерв на покриття безнадійних боргів, створений одночасно, недооценивался на значне число особливих ризиків. Bruinswick Corporation списала в 1963 р. значну суму дебіторської заборгованості, тоді як American Machine & Foundry зробила аналогічне списання дебіторської заборгованості лише п'ять років потому. Задовго до списання уважний аналітик міг припустити це виходячи з погіршення умов в кегельних галузі. Проте це були дрібниці у фінансовій звітності виробників спорядження для гри в кеглі, щоб застерегти від збитків, які ще передбачалися.
 Час виявлення виручки. Акцент на угодах, а не на результатах діяльності часто висловлювався в очікуванні прибутку до завершення процесу, що приносить прибуток. Аналітик повинен бути уважним до проблем, пов'язаних з часом виявлення доходу. Ми вивчили бухгалтерське поняття "реалізація" і виявили причини стурбованості бухгалтерів відносно даних, що піддаються перевірці, в цьому розділі звіту. Хоча виправдання такого становища - тема найбільших дебатів і серед бухгалтерів, і в суспільстві, аналітику в своїй роботі слід розуміти суть нинішнього обліку реалізації.
 Існуючі правила реалізації зазвичай не дозволяють виявляти прибуток до продажу. Таким чином, збільшення ринкової вартості такого майна, як земля, обладнання або цінні папери, збільшення вартості зростаючого лісу або збільшення вартості запасів не виявляються на рахунках (см.гл.14). Отже, доход не записується до моменту продажу, а момент продажу визначається керівництвом компанії. Це, в свою чергу, дає йому можливість вільно вибирати час виявлення прибутку.
 Приклад 3. Компанія Thousand Trails показувала як виручку від отримання плати за членство, в момент підписання договору плата фінансувалася приблизно на 90%, і багато договори анулювалися в дні підписання. Коли ця практика стала суспільним надбанням, ціна акцій компанії різко знизилася.
 Циркуляр 90-1 (1990 р.) FASB встановлює методи обліку виручки і витрат від окремих гарантій і контрактів на обслуговування продукції. Він вимагає, щоб виручка від таких контрактів відкладалася і виявлялася в доході рівномірно протягом терміну дії контракту. Виняток становлять ті контракти, за якими витрати від надання послуг виникають на інший, а не рівномірною основі.
 Інша проблема виявлення витрат, пов'язаних з отриманням виручки, полягає в невідшкодовуваних пільги, що надаються авіакомпаніями. Хоча деякі експерти вважають незабезпеченими потенційні витрати, які можуть обчислюватися в мільярдах, авіакомпанії оцінили набагато менше збільшення витрат, просто саджаючи пасажирів на порожні місця. Пропозиція відкладати частину виручки від кожного проданого квитка, щоб створити "резерв пасивів", зіткнулося з сильним опором галузі.
 Облік контрактів. У сфері обліку контрактів аналітик повинен зрозуміти, що використання методу завершених контрактів виправдано тільки у випадках, коли обгрунтована оцінка витрат і ступеня завершення неможлива. Фактично, з точки зору користувача звітності, це поганий метод, оскільки результати можуть бути непередбачувані і дуже спотворені.
 Однак метод обліку часткового завершення контрактів не вільний від проблем і пасток. Аналітик зазвичай не має положення, на основі якого можна перевіряти виправдання керівництва, розподіл внутрішніх витрат або ступінь дійсного завершення контрактів. Це можна побачити на таких прикладах:
 Приклад 4. У компанії Stirling Ношех, яка будує модульні будинки, було бажання показати зростання прибутку, оскільки вона була "блискучою компанією" і їй було потрібно фінансування. Використавши принципи обліку часткового виконання контрактів, вона визначила процес виявлення прибутку як завершений, коли модулі були "вироблені і приписані до конкретних контрактів". Фактично цей метод не що інше, як процес отримання прибутку від виробництва, а підроблені «продажу» повинні були анулюватись - процес, який привів до невиконання зобов'язань за позикою і в кінцевому рахунку до банкрутства.
 Приклад 5. Компанія Four Seasons Nursing Centers, діяльність якої закінчилася крахом, являє собою особливо яскравий приклад небезпек і недоліків методу обліку часткового завершення контракту. Коли під час своєї перевірки аудитори з яким-небудь причин виявляли, що оцінки інженерами завершення робіт неприйнятні, компанія була змушена засновувати ступінь завершення контракту на частці понесених витрат у загальних передбачуваних витратах. Компанія, яка в цей час процвітала на Уолл-стріт з сильним бажанням отримувати все збільшується прибуток, продовжувала надавати аудиторам рахунки витрат, що пізніше виявилося фіктивним і не відказали в існуючій практиці. Це сформувало основу для більш високої частки завершення контракту і в результаті - збільшення прибутку. Це був шлях до остаточного краху компанії.
 Метод обліку виникнення витрат більшою мірою підходить до відбиття діяльності, ніж точний метод оцінки ступеня виконання контракту. Передбачається, що аудитори будуть задоволені тим, що метод обліку витрат є надійним замінником більш точних методів, таких, як оцінки інженерів і т.д.
 Крім основної проблеми вибору методу обліку, на розсуд керівництва компанії в значній мірі залишається питання про те, які витрати повинні вважатися витратами за контрактом і до якого періоду вони відносяться.
 Інші проблеми при виявленні доходу. У бухгалтерському обліку фінансової компанії аналітик повинен бути готовий до різноманітності методів, як загально згадано раніше в цьому розділі, доступних при виявленні доходу, а також праву вибору віднесення на дохід сум, призначених для компенсації витрат по позиках на початок дії угоди про позику. Аналітик повинен зрозуміти інші альтернативні методи до того, як він спробує оцінити прибуток компанії або провести порівняння з іншими компаніями в тій же галузі.
 Поняття суттєвості при визначенні доходу. Аналітик повинен усвідомлювати, що поняття суттєвості у бухгалтерському обліку залишається невизначеним і, отже, схильне зловживань. Це часто використовується аудиторами при захисті упущень в наданні даних, коли їх клієнти непохитні у своїй протидії надання деяких даних. Аналітик повинен також зрозуміти, що бухгалтерське поняття "істотність" в даний час занадто вузько. У ньому не враховується
 9-5784 майбутнє значення виникає ситуації. Занадто часто те, що здається маленькою проблемою, може бути початком серйозної проблеми в майбутньому. Так, компанія Celanese Corporation, яка була відносно невеликою закордонним венчурним підприємством, принесла великої шкоди American Express Company, яка була змушена покривати збитки невеликої оптової дочірньої компанії, коли були розкриті широкомасштабні розтрати. У FASB була ціла тема для вивчення цього питання, але не було серйозних досліджень з цієї теми.
 « Попередня  Наступна »
 = Перейти до змісту підручника =
 Інформація, релевантна "10.1. Різноманітність понять прибутку"
  1.  17.2. Електронні таблиці
      різноманітність електронних таблиць і простота зміни змінних в них можуть сильно допомогти при складанні попередніх звітів. Але не слід забувати, що надійність прогнозів залежить від обгрунтованості оцінок і припущень. Обгрунтованість у свою чергу залежить, скоріше, від точного аналізу і роботи з комп'ютерною
  2.  3.6. Людський фактор
      різноманітність ризиків. Існує насамперед всеохоплюючий ризик, пов'язаний з підприємствами, які женуться за отриманням прибутку: ризик збитків, несприятливих обставин і т.д. Є також ризик, пов'язаний з надійністю перевіреної фінансової звітності, який ми будемо вивчати в гл.15. Користувач фінансової звітності, складеної "відповідно до загальноприйнятих принципів обліку",
  3.  ЗМІСТ
      різноманітності асортименту 229 Метод оцінки доданої вартості 239 Мінімізація витрат і її прикладний аспект 243 Глава 4 Економічна стратегія чистого доходу з капіталу 256 Економічні інструменти управління прибутковістю капіталу 256 Фактори невизначеності в економіці підприємства і зниження ризику 264 Стратегічне двоконтурне різноманіття 276 Стратегічний аналіз-оцінка
  4.  Зміст
      понять ліквідності і платоспроможності Аналіз ліквідності балансу. Абсолютні показники ліквідності Аналіз ліквідності підприємства. Відносні показники ліквідності Факторний аналіз ліквідності Аналіз кредитоспроможності підприємства з позиції банку Поняття фінансової стійкості з урахуванням впливу факторів фінансової середовища та основні завдання аналізу фінансової стійкості підприємства
  5.  Тема 1.Предмет і метод антикризового управління
      поняття та основні напрямки макроекономічної політики, модель макроекономічного кругообігу; вміти: пояснити відмінність між предметом і методом, назвати методи використовувані в науці взагалі і антикризового управління, зокрема; розкрити специфічні особливості при формуванні назви науки антикризове управління. 13 План семінарських занять: Заняття перше. Поняття про предмет.
  6.  ГЛАВА 1.КОНЦЕПТУАЛЬНИЕ ОСНОВИ ДОСЛІДЖЕННЯ СИСТЕМ УПРАВЛІННЯ
      понять і дати класифікацію систем. ПІСЛЯ ВИВЧЕННЯ ГЛАВИ ВИ ПОВИННІ БУТИ В СТАНІ: Дати визначення основним поняттям системи; Описати характеристики процесів системи; Розкрити сутність процесу управління системою; Сформулювати закон управління системою; Визначити критерії управління системою та способи їх завдання; Виділити класи систем по різних класифікаційних
  7.  7.4. ТЕОРІЇ ЕКОНОМІЧНОГО ЦИКЛУ
      різноманітністю. Проте їх можна згрупувати в три класи в залежності від того, яке значення має поведінка людини взагалі і його раціональність зокрема в поясненні економічної активності: детерміністські теорії, суб'єктивно-пси & о-логічні і суб'єктивно-раціоналістичні. Ключовий детерміністській концепцією економічного циклу є теорія Карла Маркса, відповідно до якої
  8.  19.3. Значення показника прибутку на інвестиції
      прибутку на інвестиції (return on investment - ROI) дозволяє аналітику порівняти його значення з тим, яке було б при альтернативному використанні капіталу, а також з прибутком, отриманого підприємством при подібних ступенях ризику. Інвестування капіталу завжди може принести деякий прибуток. Якщо капітал вкладено в державні облігації, прибуток буде відносно нижчою за невеликого
  9.  Тема 8.Організаціонние аспекти діяльності арбітражного керуючого на різних етапах антикризового управління: спостереження, зовнішнє, адміністратівноеі конкурсне управління
      поняттях: арбітражний керуючий, функції арбітражного керуючого, специфіка функцій арбітражного керуючого на різних етапах антикризового управління, перевищення повноважень арбітражним керуючим. 229 Мета вивчення - дати студентам уявлення про діяльність арбітражного керуючого на різних етапах антикризового управління в сучасній Росії. План семінарських занять: Поняття
  10.  Діяльність аудиторська
      поняття, тотожне аудиту; з точки зору правил (стандартів) аудиторської діяльності і досвіду роботи аудиторів в наступні роки - більш широке поняття, що визначає діяльність аудиторів і включає як власне аудит (аудиторську перевірку з метою підтвердження достовірності бухгалтерської звітності), так і супутні аудиту послуги . (Див. також: Аудит; Аудитор; Перевірка аудиторська;
  11.  45 Мета, завдання та інформаційна база аналізу фінансових результатів
      прибутку і рентабельності діяльності підприємства для підвищення рівня його конкурентоспроможності та фінансової стійкості. Завдання: проаналізувати динаміку показників прибутку і рентабельності; оцінити склад і структуру нерозподіленого прибутку; дати оцінку змінам інших доходів і витрат; провести факторний аналіз прибутку від продажу продукції, робіт, послуг; проаналізувати розподіл

bibyurecon.ml
енциклопедія  пікантні  перлова  кавово-вершковий  риба